“飞驰•合翼”并购重组服务产品

       产品描述

       产品立足于并购重组交易本身，延伸至交易前中后期的全链条金融服务，包含且不限于企业通过受让现有股权、认购新增股权，或收购资产、承接债务等方式以实现合并或实际控制已设立并持续经营的目标企业或资产的交易行为；企业在日常经营活动之外购买、出售资产、负债和权益或者通过其他方式进行交易，导致企业主营业务、收入发生变化的交易行为等。

       建设银行可以为并购重组买卖双方提供财务顾问业务一揽子服务；同时，也可以对企业资产、债务、机构、人员等方面的重组提供顾问服务。

       适用对象

       境内外具有并购重组需求的企业客户。

       服务内容

       主要包括尽职调查、并购能力压力测试、交易结构设计与实施、目标企业估值、协同效应分析、融资方案设计与实施、负债结构优化与重组、整合方案设计与实施八个专项服务。

       尽职调查：通过实地考察、高管层访谈、独立第三方资料、建行方聘请的专业机构调查等方式开展对被并购方全方位的调查，并对各种方式调查结果进行验证。

       并购能力压力测试：通过对并购方行业地位评价、关键并购财务指标分析、并购经验验证、现金流压力测试，全方位评估并购方实施并购、并购承债、并购后整合等并购能力。

       交易结构设计与实施：以降低并购交易风险为目的，综合考虑政策法规、债权债务、税务成本、会计处理、融资安排等因素，设计合适的并购主体、支付方式、购买股权比例的交易结构。

       目标企业估值：选择一种合适的估值方法为主要方法，对目标企业进行估值，并用其它方法进行验证。

       协同效应分析：对并购交易的经营协同效应和财务协同效应进行定性与定量相结合的分析。

       融资方案设计与实施：充分考虑并购后并购方的承债能力，设计合理的并购融资方案（包括并购交易资金与并购整合资金），并协助并购方实施并购融资方案。

       负债结构优化与重组：对并购方负债、并购交易资金负债、被并购方负债、并购整合资金负债进行深入分析，调整负债的品种、期限、利率等，以实现投融资的有效匹配，降低财务费用、规避利率与汇率风险，优化与重组负债结构。

       整合方案设计与实施：为实现并购完成后并购方对目标公司的整合、实现协同效应，设计包括战略、业务、资产、财务、机构、人员等方面在内的整合方案，并协助并购交易方实施整合方案。